Долгое время считалось, что библиотека в с. Грахово появилась в 1912 г. Но в 1996 году сотрудники краеведческого отдела Национальной библиотеки Удмуртской Республики обнаружили в Кировском архиве доклад «По предметам, относящимся до внешкольного образования», из которого видно, что библиотека в с. Грахово была уже в 1897 году. На современном этапе деятельности районная библиотека развивается и совершенствуется. Библиотека стала информационным центром не только отвечающим на запросы населения на книгу, но и правовым и досуговым центром. Библиотека представлена 13 структурными подразделениями, расположенными на территории Муниципального образования "Муниципальный округ Граховский район Удмуртской Республики".  В МБУК «Граховской  ЦБС» используется Автоматизированная библиотечная информационная система "ИРБИС" (АБИС «ИРБИС»), разработанная Международной Ассоциацией пользователей и разработчиков электронных библиотек и новых информационных технологий ЭБНИТ. В 2016 году  приобретена  новая система автоматизации библиотек  ИРБИС64 в составе двух модулей: АРМ «Администратор», АРМ «Каталогизатор» и дополнительный модуль системы ИРБИС «СК-Клиент». Граховская библиотека участвует в проекте «Сводный электронный краеведческий каталог библиотек Удмуртии». Объем собственного электронного каталога насчитывает 32961 записей. С 2015 года на базе библиотеки открыт Центр национальных культур Граховского района "Гармония", который ведет информационную и просветительскую работу по популяризации знаний о культуре, обычаях, традициях, истории русского, удмуртского, марийского, чувашского, татарского (кряшен) народов. Занятия национально-культурных сообществ, проживающих в Граховском районе, проводятся регулярно. В 2019 году библиотека признана лучшим муниципальным учреждением культуры.